코스피 4000인데, '채권'은 왜 사나요? (부자들의 자산배분 1순위)

 

안녕하세요, 킹머니메이커입니다.

코스피 4000 돌파! S&P 500은 연일 최고점 경신! 지금(2025년 11월)은 주식 투자자들의 축제 기간입니다. 이런 활황장에, "은행 예금보다 조금 나은" 지루한 '채권'에 투자하라는 말은 시대에 뒤떨어진 소리처럼 들릴지도 모릅니다.

하지만 부자들은 이럴 때일수록 '채권'의 비중을 점검합니다. 왜일까요? 그들은 주식이 '엑셀'이라면, 채권은 '브레이크'라는 것을 알기 때문입니다. 오늘, 왜 이 축제의 순간에 '브레이크'를 점검해야 하는지, 부자들의 자산배분 1순위 '채권(Bond)'의 모든 것을 알려드립니다.

1. 채권, 그게 대체 뭔가요? (feat. 국가가 써준 차용증)

채권은 간단합니다. 국가(국채)나 아주 우량한 기업(회사채)이 돈을 빌리면서 써준 '차용증(IOU)'입니다.

당신이 채권을 샀다는 것은, '은행'처럼 국가나 기업에 돈을 빌려주고 정해진 날짜에 '이자'를 받는 '채권자'가 되었다는 뜻입니다. 이것이 바로 주식과 달리, 채권이 '안전 자산'이라 불리는 이유입니다.

2. 채권 투자의 핵심: 금리와의 '시소 게임'

이것 하나만 기억하면 채권의 90%를 이해한 것입니다. 채권 가격과 금리는 '시소'처럼 반대로 움직입니다.

 

1) 만약 금리가 오르면? (예: 고금리 시대) 은행 예금 금리가 연 5%인데, 작년에 발행한 3%짜리 이자를 주는 채권은 인기가 없겠죠? 아무도 안 사려고 하니 → 채권 가격은 하락합니다.

 

2) 만약 금리가 내리면? (예: 경제 위기 시) 은행 예금 금리가 연 1%로 떨어졌는데, 예전에 발행한 3%짜리 이자를 주는 채권은 서로 사려고 하겠죠? → 채권 가격은 폭등합니다.

3. 진짜 이유! 왜 '주식'과 '채권'을 섞어야 할까?

바로 이 '시소 게임' 때문입니다. 주식과 채권은 '불'과 '물'처럼 정반대의 성격을 가졌습니다. 코스피 4000 시대가 영원할 수 없듯, 만약 경제 위기나 폭락장이 찾아온다면 어떻게 될까요?

경제 위기/폭락장 (예: 2020년 코로나):

주식: 박살납니다. (공포!)

정부/중앙은행: 경제를 살리기 위해 금리를 미친 듯이 내립니다. (제로 금리)

채권: 금리가 내리니, 채권 가격은? (본문 2 참고) → 폭등합니다!

이것이 핵심입니다. 주식이 박살 날 때, 채권이 홀로 수익을 내면서 내 전체 계좌가 망가지는 것을 막아주는 '최강의 에어백' 역할을 합니다.

4. 그래서, 초보자는 어떤 채권을 사야 할까?

개별 채권은 만기도 복잡하고 거래도 어렵습니다. 우리가 ETF를 샀던 것처럼, '채권 ETF'를 사면 됩니다.

미국 국채에 분산 투자하는 '미국 장기채 ETF'

한국 국채에 분산 투자하는 '국고채 ETF'

이런 ETF 1주만 사도, 당신은 수백 개의 안전한 채권을 소유하며 완벽한 '수비수'를 영입하는 것입니다.

엑셀만 밟지 마세요. 브레이크도 필요합니다.

진짜 투자는 '얼마나 버느냐'가 아니라, '어떻게 지키느냐'에서 결정됩니다.

코스피 4000을 즐기며 주식이라는 '엑셀'을 힘껏 밟는 지금이야말로, 내 차에 '브레이크'가 잘 작동하는지 점검할 때입니다. 주식과 채권을 함께 보유하세요. 그래야만 당신은 이 험난한 레이스를 포기하지 않고, '월 300만원'이라는 결승선까지 안전하게 도달할 수 있습니다.